گزارش بازار کالاها نشان میدهد طلا، نفت و فلزات پایه در پی تضعیف دلار و افزایش ریسکهای عرضه با رشد قیمت مواجه شدند.
قیمت طلا روز چهارشنبه بیش از ۱ درصد افزایش یافت؛ چراکه افت ارزش دلار و کاهش بازده اوراق قرضه، فضای مثبتی در بازار ایجاد کرد.
طلا بار دیگر به بالای ۵٬۱۰۰ دلار در هر اونس بازگشت، در حالی که نقره نیز بیش از ۴ درصد رشد کرد؛ سرمایهگذاران همزمان در حال ارزیابی دادههای مهم اشتغال آمریکا بودند.
در همین حال، قیمت نفت نیز بیش از ۲ درصد جهش کرد و نفت برنت به ۷۰ دلار در هر بشکه رسید؛ رشدی که تحت تأثیر ریسکهای عرضه و تداوم تنشها میان آمریکا و ایران رقم خورد.
کاهش ارزش دلار همچنین باعث رشد فلزات پایه شد. این روند مثبت در بازارهای آتی نیز منعکس شد؛ بهطوری که شاخصهای اساندپی ۵۰۰ و فوتسی ۱۰۰ هر دو افزایش نشان دادند.
قیمت مس در بورس فلزات لندن آخرین بار با رشد ۱.۶ درصدی به ۱۳٬۳۱۷ دلار در هر تن رسید.
انتظار میرود فعالیت معاملاتی در کوتاهمدت، بهویژه تا پس از تعطیلات سال نوی قمری چین، نسبتاً آرام باقی بماند. پس از پایان تعطیلات، نرخ تجدید موجودی انبارها در چین عامل کلیدی تعیینکننده جهت قیمتها خواهد بود.
اِوا مانتهی، استراتژیست بازار کالا در ING Group، گفت: «چشمانداز کلی اقتصاد کلان و انتظارات درباره کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو نیز در هفتههای آینده محرکهای اصلی بازار فلزات خواهند بود.»
رشد طلا و نقره در سایه افت دلار
قیمت طلا و نقره به دلیل تضعیف دلار و کاهش بازده اوراق خزانهداری آمریکا افزایش یافت.
کاهش ارزش دلار باعث میشود کالاهایی که با این ارز قیمتگذاری میشوند، برای خریداران خارجی ارزانتر شوند و همین موضوع تقاضا را افزایش میدهد.
بازده اوراق خزانهداری ۱۰ ساله آمریکا به کمترین سطح نزدیک به یک ماه اخیر کاهش یافت.
این افت پس از انتشار دادههایی رخ داد که نشان میداد فروش خردهفروشی اصلی آمریکا در ماه دسامبر کاهش یافته و آمار ماههای نوامبر و اکتبر نیز به سمت پایین بازبینی شدهاند.
کاهش بازده اوراق به نفع طلا و نقره است؛ زیرا این داراییها برخلاف اوراق قرضه، سود دورهای پرداخت نمیکنند.
در زمان نگارش این گزارش، قرارداد طلا در بازار COMEX با رشد ۱.۳ درصدی در سطح ۵٬۰۹۴.۲۵ دلار در هر اونس قرار داشت و نقره با جهش ۵.۵ درصدی به ۸۴.۷۶۰ دلار در هر اونس رسید.
اداره آمار کار آمریکا روز چهارشنبه اعلام کرد اشتغال بخش غیرکشاورزی در ماه ژانویه ۱۳۰ هزار نفر افزایش یافته که بالاتر از برآورد ۵۵ هزار نفری اجماع داوجونز بوده است.
این رقم تعدیلشده فصلی همچنین نسبت به افزایش بازبینیشده ۴۸ هزار نفری ماه دسامبر رشد نشان میدهد.
نرخ بیکاری آمریکا نیز به ۴.۳ درصد کاهش یافت که بهتر از رقم ۴.۴ درصد ماه قبل و پیشبینی ثبات آن بود.
بر اساس ابزار FedWatch متعلق به CME Group، سرمایهگذاران انتظار دارند دستکم دو مرحله کاهش ۰.۲۵ درصدی نرخ بهره در سال ۲۰۲۶ رخ دهد.
عبور نفت برنت از مرز ۷۰ دلار
قیمت نفت روز چهارشنبه حدود ۲ درصد افزایش یافت.
این رشد ناشی از دو عامل اصلی بود: احتمال اختلال در عرضه در صورت تشدید تنشهای آمریکا و ایران، و نشانههای تقاضای قوی که از کاهش ذخایر مهم نفت خام حکایت داشت.
سخنگوی وزارت امور خارجه ایران روز سهشنبه اعلام کرد مذاکرات هستهای میان ایران و آمریکا ادامه خواهد یافت و گفتوگوها به اندازهای سازنده بوده که مسیر دیپلماتیک ادامه پیدا کند و به تهران فرصت دهد میزان پایبندی واشنگتن را ارزیابی کند.
با وجود آمادهسازی برای ازسرگیری مذاکرات بهمنظور جلوگیری از تشدید درگیری، دونالد ترامپ، رئیسجمهور آمریکا، همان روز اعلام کرد در حال بررسی اعزام یک ناو هواپیمابر دوم به خاورمیانه است.
وارن پترسون، رئیس استراتژی بازار کالا در ING Group، در یادداشتی نوشت: «چنین وضعیتی را پیشتر در مورد ونزوئلا نیز دیدهایم.»
او افزود اقدام علیه ایران به معنای تشدید تنش خواهد بود و بازار احتمالاً باید حق بیمه ریسک بسیار بالاتری نسبت به سطح فعلی در قیمتها لحاظ کند، زیرا احتمال واکنش تلافیجویانه ایران وجود دارد.
به گفته پترسون، همین احتمال واکنش تلافیجویانه موجب شده مقامهای آمریکایی فعلاً در اتخاذ چنین اقدامی محتاط باشند.
با وجود افزایش قابل توجه ۱۳.۴ میلیون بشکهای ذخایر نفت خام آمریکا در هفته گذشته که توسط مؤسسه نفت آمریکا گزارش شد، بازار نفت در معاملات ابتدایی صبح امروز قدرت خود را حفظ کرد.
پترسون گفت: «اگر آمار هفتگی تغییر ذخایر نفت خام اداره اطلاعات انرژی آمریکا نیز مشابه باشد، این بزرگترین افزایش از نوامبر ۲۰۲۳ خواهد بود. با این حال، تحولات ژئوپلیتیکی همچنان عامل اصلی جهتدهنده به قیمتها هستند.»
آخرین قیمت نفت وستتگزاس اینترمدیت ۶۵.۶۷ دلار در هر بشکه بود که ۲.۶ درصد رشد نشان میداد و نفت برنت نیز با افزایش ۲.۵ درصدی به ۷۰.۵۶ دلار در هر بشکه رسید.
* اطلاعات ارائه شده در این مقاله صرفاً برای اهداف اطلاعاتی و آموزشی است و نباید به عنوان مشاوره مالی، سرمایهگذاری یا حقوقی تلقی شود. ما توصیه میکنیم قبل از انجام هر گونه سرمایهگذاری، تحقیقات مستقل انجام دهید و با یک مشاور مالی یا حقوقی مشورت کنید.
