در حالی که احساسات بازار در پایین‌ترین سطح خود قرار داشت، برخی از نهنگ‌های رمزارزی مسیر متفاوتی را انتخاب کردند و شروع به خرید دارایی‌ها در زمان ضعف بازار کردند.
در این گزارش، به بررسی چهار آلت‌کوین می‌پردازیم که در زمان سقوط بازار شاهد تجمیع توسط سرمایه‌گذاران بزرگ بودند. هر یک از این توکن‌ها سطح متفاوتی از ریسک و پتانسیل رشد را در ادامه سه‌ماهه چهارم سال نشان می‌دهند.
در میان این موارد، توکن Digitap با نماد (TAP$) بیش از همه برجسته است، زیرا در طول ریزش بازار، سرمایه‌گذاری قابل‌توجهی از سوی نهنگ‌ها دریافت کرده است. این پروژه به‌دلیل داشتن اپلیکیشن فعال، مدل بانک همه‌کاره (Omni Bank) و ادغام با سرویس Visa مورد توجه قرار گرفته است.
Digitap (TAP$): بانک دیجیتال زنده با پرداخت‌های آنی
Digitap ویژگی‌های متعددی دارد که باعث جلب توجه سرمایه‌گذاران بزرگ شده است. این پروژه ترکیبی از یک اپلیکیشن رمزارزی-فیات، کارت اعتباری پشتیبانی‌شده توسط Visa و مکانیزمی است که در آن ۵۰ درصد از سود پلتفرم صرف سوزاندن توکن‌ها و پاداش استیکینگ می‌شود.
اپلیکیشن پرداخت این پروژه هم‌اکنون در فروشگاه‌های اپل و گوگل در دسترس است و امکان پرداخت‌های فوری و همچنین دریافت IBAN بین‌المللی برای انتقال و دریافت حقوق را فراهم می‌کند. Digitap تاکنون بیش از ۱.۲ میلیون دلار سرمایه جذب کرده و ۸۰ میلیون توکن به فروش رسانده است.
ساختار Digitap برای افرادی که به‌دنبال ورود زودهنگام به پروژه‌های دارای پتانسیل پذیرش گسترده هستند، بسیار جذاب است. این پروژه بازار هدفی معادل ۱.۴ میلیارد نفر بدون حساب بانکی در سراسر جهان دارد و همچنین کارمندان بین‌المللی دورکار را هدف گرفته که به دنبال مدلی با کارمزد پایین و بدون نیاز به احراز هویت (KYC) هستند.
اگر این پروژه در بازار هدف خود موفق عمل کند، احتمال رشد چشمگیر قیمت توکن وجود دارد؛ مشابه جهش‌هایی که رمزارزهایی مانند XRP در مراحل ابتدایی خود تجربه کردند.
در مجموع، با توجه به این شرایط، توکن TAP$ یکی از بهترین گزینه‌ها برای سرمایه‌گذاری در حال حاضر به‌شمار می‌رود. نهنگ‌های رمزارزی نیز این پتانسیل را تشخیص داده و در سه‌ماهه چهارم، موقعیت‌های قابل‌توجهی از آن خریداری کرده‌اند.
از دیگر مزایای این پروژه، ثبات قیمت در مرحله پیش‌فروش است، زیرا حتی در بازارهای نزولی نیز قیمت افزایش نمی‌یابد. در حال حاضر قیمت آن ۰.۰۲۶۸ دلار است و در مرحله بعدی به ۰.۰۲۹۷ دلار خواهد رسید، در حالی که قیمت نهایی لیست‌شده برای آن ۰.۱۴ دلار تعیین شده است.
ریپل: زیرساخت تسویه آنی برای مؤسسات مالی
XRP به‌دلیل اکوسیستم بالغ و سابقه استفاده در مؤسسات مالی، در زمان سقوط اخیر شاهد تجمیع از سوی نهنگ‌ها بوده است. داده‌ها نشان می‌دهند مقادیر قابل‌توجهی از XRP از صرافی‌ها خارج و به کیف پول‌های بلندمدت منتقل شده است؛ رفتاری که می‌تواند فشار فروش کوتاه‌مدت را کاهش دهد.
با توجه به سابقه طولانی استفاده از XRP در سیستم‌های تسویه مالی، این توکن نسبت به سایر آلت‌کوین‌های کوچک‌تر، ریسک کمتری دارد. در صورت بهبود بازار و حرکت سرمایه به سمت آلت‌کوین‌ها، XRP می‌تواند گزینه‌ای مطمئن‌تر با نوسان کمتر باشد، هرچند بازده احتمالی آن نسبت به پروژه‌های نوپا محدودتر خواهد بود.
بهترین زمان برای ورود به XRP سال گذشته بود، زمانی که قیمت آن کمتر از ۰.۵۰ دلار معامله می‌شد، نه اکنون که در محدوده ۳ دلار قرار دارد.
Polkadot (DOT): زیرساخت لایه صفر با قدرت در رده میانه بازار
پولکادات با هدف پشتیبانی از چندین بلاک‌چین مستقل (Parachain) و ایجاد قابلیت تعامل میان آن‌ها توسعه یافته است. در زمان سقوط بازار، داده‌های کیف پول‌ها نشان می‌دهد که برخی سرمایه‌گذاران بزرگ به خرید DOT ادامه داده‌اند؛ نشانه‌ای از اعتماد به نقش زیرساختی بلندمدت آن.
در زمان بهبود بازار آلت‌کوین‌ها، پروژه‌های زیرساختی میان‌رده مانند Polkadot می‌توانند از جریان سرمایه به سمت پلتفرم‌های با پتانسیل رشد بالاتر سود ببرند.
با وجود این، ریسک‌هایی مانند رقابت شدید، چالش‌های فنی و توسعه اکوسیستم همچنان باقی است. با این حال، DOT تعادل مناسبی میان بلوغ فنی و پتانسیل رشد دارد. در حال حاضر، DOT زیر ۳ دلار معامله می‌شود، فاصله‌ای بسیار زیاد از اوج تاریخی خود یعنی حدود ۵۲ دلار. این موضوع می‌تواند هم فرصتی برای ورود و هم نشانه‌ای از ناامیدی برخی سرمایه‌گذاران تلقی شود.
Polygon Ecosystem Token (POL): از لایه دوم تا زیرساخت پرداخت بلاک‌چینی
پالیگان با تمرکز بر فناوری رول‌آپ‌های دانش صفر (Zero-Knowledge Rollups) و راهکارهای مقیاس‌پذیری، خود را بازتعریف کرده است؛ موضوعی که نقشی کلیدی در روند بهبود بازار رمزارزها دارد. در زمان سقوط، داده‌ها نشان‌دهنده خرید توسط نهنگ‌ها و دفاع از سطوح حمایتی کلیدی بود.
با این حال، عملکرد قیمتی آن در سال گذشته ضعیف بوده و از ابتدای سال ۲۰۲۵ روندی نزولی داشته است.
توکن POL در دسته پروژه‌هایی قرار می‌گیرد که ممکن است در موج بعدی رشد بازار، در صورت بهبود احساسات، عملکرد بهتری نشان دهند. با این حال، استراتژی جدید پالیگان و تغییر برند آن باعث سردرگمی برخی سرمایه‌گذاران شده و مشخص نیست تمرکز اصلی پروژه در حال حاضر بر چه حوزه‌ای است؛ پرداخت‌ها، دارایی‌های واقعی یا زیرساخت‌های مالی؟
رفتار نهنگ‌ها و نشانه‌های سه‌ماهه چهارم
زمانی که سرمایه‌گذاران بزرگ در دوران رکود بازار اقدام به خرید می‌کنند، معمولاً به این معناست که نسبت ریسک به بازده به نفع آن‌ها تغییر کرده است.
چهار رمزارزی که در این گزارش بررسی شد، نمایانگر طیف متنوعی از ریسک‌ها هستند: از پروژه در حال پیش‌فروش (TAP$) تا رمزارز بزرگ (XRP) و پروژه‌های زیرساختی میان‌رده مانند DOT و POL.
Digitap در میان آن‌ها جایگاه خاصی دارد، زیرا علاوه بر پتانسیل رشد بالا، دارای کاربرد واقعی و محصول فعال است؛ ویژگی‌ای که در میان پروژه‌های پیش‌فروش بسیار نادر است. کاربران می‌توانند اپلیکیشن پرداخت جهانی آن را همین امروز دانلود کرده و در دستگاه‌های مجهز به سیستم پرداخت Visa امتحان کنند.
این یکی از دلایل اصلی توجه نهنگ‌ها به TAP$ است؛ چراکه آن‌ها در طول سه‌ماهه چهارم بخشی از سرمایه خود را به این توکن اختصاص داده‌اند و آن را فرصتی ویژه در دوران رکود بازار می‌دانند.
* اطلاعات ارائه شده در این مقاله صرفاً برای اهداف اطلاعاتی و آموزشی است و نباید به عنوان مشاوره مالی، سرمایه‌گذاری یا حقوقی تلقی شود. ما توصیه می‌کنیم قبل از انجام هر گونه سرمایه‌گذاری، تحقیقات مستقل انجام دهید و با یک مشاور مالی یا حقوقی مشورت کنید.
