ارز دیجیتال ریزالو (RESOLV) چیست + صفر تا صد پروژه دیفای ریزالو

در چند سال گذشته، حوزه دیفای به دلیل ظهور پروژه‌های نوآورانه با تحولات چشمگیری مواجه شده است؛ اما این حوزه همچنان با یک چالش‌ کلیدی دست‌وپنجه نرم می‌کند و آن ارائه استیبل‌کوین‌هایی است که بتوانند در کنار حفظ ثبات قیمتی، ریسک‌های موجود در بازار را نیز به حداقل برسانند. پروژه ریزالو (Resolv) نیز به دنبال حل این مشکل طراحی و راه‌اندازی شده است.

رویکرد نوینی که پروژه دیفای ریزالو در پیش گرفته، مطمئناً می‌تواند موجب ایجاد تحولات خوبی در بازار کریپتو شود و فرصت‌های جدیدی برای کاربران و سرمایه‌گذاران فعال در حوزه دیفای ایجاد نماید. با توجه به کاربرد مهم پروژه ریزالو و محبوبیت ارز دیجیتال RESOLV، ما در این مقاله به دنبال بررسی دقیق این پروژه و ارز دیجیتال RESOLV هستیم. اگر شما هم درباره ارز دیجیتال RESOLV و نوآوری‌های این پروژه کریپتویی کنجکاو هستید، حتماً تا انتهای این مطلب با ما همراه باشید.

پروژه ریزالو (Resolv) چیست؟

پروژه ریزالو در اصل نوعی پروتکل با نوآوری ویژه در حوزه DeFi بوده که با هدف ارائه استیبل‌کوینی امن و متفاوت فعالیت خود را آغاز کرده است. این پروژه تمام تلاش خود را به کار گرفته تا مشکلات رایج در استیبل‌کوین‌های سنتی را با کمک مدل دلتا-نترال حل کند و فرصت‌های جدیدی برای کسب سود در اختیار کاربران قرار دهد. هسته اصلی پروژه ریزالو را استیبل‌کوین USR شکل داده است.

استیبل‌کوین USR، یک رمزارز دلتا-نترال (Delta-neutral) بوده که قیمت هر واحد از آن برابر با 1 دلار آمریکاست؛ اما برخلاف استیبل‌کوین‌های با پشتوانه ارز فیات، این استیبل کوین از پشتوانه ترکیبی از رمزارزها نظیر بیت‌کوین و اتریوم برخوردار بوده که به شکل استراتژیک مدیریت می‌شوند. این ترکیب هوشمندانه، سطح مقاومت USR را در برابر نوسانات بازار افزایش داده است.

توجه داشته باشید که منظور از دلتا-نترال بودن، تعادل کامل میان موقعیت‌های فیوچرز و اسپات در دارایی‌های پایه است. ساختار پروتکل ریزالو به شکل سه توکنی است:

• توکن USR: استیبل‌کوین دلتا-نترال که با هدف تثبیت قیمت و استفاده روزمره در معاملات و حوزه دیفای طراحی شده است.
• توکن RLP: توکن استخر نقدینگی و لایه بیمه غیرمتمرکز که به کاربران اجازه می‌دهد تا با تأمین نقدینگی، درآمد غیرفعال داشته و در حفظ ثبات و امنیت پروتکل ریزالو مشارکت کنند.
• ارز دیجیتال RESOLV: رمزارز حاکمیتی که فضای دموکراتیکی را در پروتکل ریزالو فراهم کرده است.

نحوه کار مکانیزم دلتا-نترال در پروتکل ریزالو (Resolv)

برای درک بهتر عملکرد پروتکل ریزالو باید نگاهی عمیق به دو مفهوم دلتا و دلتا-نترال داشته باشیم. در بازارهای مالی، دلتا معیاری بوده که نشان‌دهنده میزان حساسیت قیمت یک دارایی به تغییرات قیمت دارایی پایه است. به بیان بهتر، دلتا نشان می‌دهد که ارزش یک موقعیت معاملاتی چقدر با تغییر قیمت دارایی پایه متحول می‌شود. دلتا-نترال نیز به معنای ترکیب موقعیت‌هایی بوده که مجموع دلتاهای آن‌ها صفر یا نزدیک به صفر است.

در شرایط دلتا-نترال، تغییرات قیمت دارایی پایه، تأثیر خاصی بر ارزش کل موقعیت نداشته و ریسک نوسانات قیمتی نیز به حداقل می‌رسد. به همین علت است که پروتکل ریزالو به سراغ این مفهوم رفته تا قیمت استیبل‌کوین USR را پایدار نگه دارد. در جدول زیر می‌توانید مزایا و معایب رویکرد به کار گرفته شده از سوی پروتکل ریزالو را مشاهده کنید:

نحوه ترکیب موقعیت‌های اسپات و فیوچرز در بیت‌کوین و اتریوم

در پروتکل ریزالو، موقعیت‌های اسپات یا همان خرید واقعی دارایی و موقعیت‌های فیوچرز (قراردادهای آتی) موجود روی دارایی‌های پایه مثل بیت‌کوین و اتریوم به نحوی مدیریت می‌شوند که دلتاهای مثبت و منفی این موقعیت‌ها، همدیگر را خنثی کنند؛ به عنوان مثال، اگر روی اتریوم موقعیت اسپات دارید که دلتا مثبت ایجاد می‌کند، همزمان یک موقعیت فیوچرز با دلتا منفی باز می‌شود تا ریسک نوسان قیمتی جبران گردد.

این ترکیب هوشمندانه موجب می‌شود تا ارزش کلی دارایی‌های پشتوانه استیبل‌کوین پروتکل ریزالو، بدون توجه به نوسانات قیمتی بازار همواره ثابت باقی بماند. در واقع ریزالو با چنین ایده‌ای، مشکل رایج در استیبل‌کوین‌های با پشتوانه دارایی دیجیتال مثل DAI را که به نوسانات بازار حساس هستند، به حداقل رسانده است.

آشنایی با توکن‌های اصلی پروژه ریزالو (Resolv)

پروتکل ریزالو بر پایه ساختار توکنی چندلایه طراحی شده که هر توکن آن نقش مهمی را در توسعه، حفظ ثبات و امنیت پروتکل بر عهده دارد. به طور کلی، توکن‌های اصلی پروژه ریزالو به شرح زیر هستند:

• استیبل کوین USR: این توکن، استیبل‌کوین اصلی پروتکل ریزالو بوده که قیمت آن حول 1 دلار ایالات متحده تثبیت شده است. کاربران می‌توانند از استیبل‌کوین USR به منظور انجام تراکنش‌های روزمره، محافظت از سرمایه در برابر نوسانت بازار و استفاده در پروژه‌های دیفای بهره ببرند. مدل هوشمند پشتیبانی این استیبل کوین موجب شده تا USR ثبات بیشتری در مقایسه با استیبل‌کوین‌های سنتی داشته باشد.
• ارز دیجیتال RESOLV: پروتکل ریزالو در حوزه مدیریت حاکمیتی غیرمتمرکز نیز طرح‌های جالبی دارد و از ارز دیجیتال RESOLV رونمایی کرده است؛ رمزارز حاکمتی که هولدرهای آن می‌توانند در تصمیم‌گیری‌های مهم پروتکل مشارکت کرده و درباره تغییرات فنی، راهبردی و مدیریت منابع رأی دهند. ارز دیجیتال RESOLV مشارکت دموکراتیک و غیرمتمرکز را تضمین کرده و نقش مهمی در توسعه پروژه ایفا خواهد کرد.
• توکن RLP: این توکن، نماینده سهم کاربران در استخر نقدینگی پروتکل ریزالو است. در واقع، هولدرهای توکن RLPبا تأمین نقدینگی، به ثبات کلی و مدیریت ریسک پروتکل ریزالو کمک می‌کنند. دارندگان این توکن با سرمایه‌گذاری در استخر نقدینگی علاوه بر دریافت پاداش‌های تراکنشی، قادر هستند از کارمزدهای شبکه و سایر درآمدهای پروتکل نیز بهره‌مند شوند.

توکنومیکس ارز دیجیتال RESOLV

ارز دیجیتال RESOLV دارای سقف عرضه محدودی بوده و کل عرضه آن به 100 میلیون واحد منحصر شده است. این محدودیت در عرضه مانع از وقوع تورم شدید شده و در نهایت ارزش واقعی ارز دیجیتال RESOLV را تقویت می‌کند. در حال حاضر، حدود 30 درصد از عرضه کل ارز دیجیتال RESOLV به استخر نقدینگی و 30 درصد به جامعه و برنامه‌های تشویقی اختصاص پیدا کرده است. دارندگان ارز دیجیتال RESOLV می‌توانند با استیک کردن این رمزارز سود سالانه بین 15 الی 20 درصدی کسب کنند.

رشد پذیرش پروتکل ریزالو، بهبود وضعیت کلی بازار و وجود برنامه‌های استیکینگ متعدد می‌توانند بر آینده قیمتی ارز دیجیتال RESOLV تأثیرات مثبتی بر جای بگذارند. جالب است بدانید که نقدینگی قفل شده در پروتکل ریزالو در حال حاضر چیزی در حدود 10 میلیون دلار بوده که نشان از علاقه بالای کاربران به ارز دیجیتال RESOLV دارد. براساس برنامه اعلامی، تیم توسعه‌دهنده به دنبال اجرای 3 به‌روزرسانی مهم در سال آتی است که این موضوع نیز می‌تواند تأثیر مثبتی بر قیمت ارز دیجیتال RESOLV داشته باشد.

در کل، با توجه به نوآوری دلتا-نترال و ساختار توکنی پیشرفته پروتکل ریزالو، تحلیل‌گران معتقد هستند که ارزش ارز دیجیتال RESOLV در 12 ماه پیش‌رو حداقل 2.5 برابر خواهد شد. البته این رشد قیمتی به توسعه مستمر و پذیرش گسترده پروتکل مشروط شده است.

مدل درآمدی و استیکینگ در پروتکل ریزالو

پروتکل Resolv، از مدل درآمدی هوشمند و پایداری استفاده می‌کند که بر پایه استیکینگ اتریوم و درآمد حاصل از نرخ تأمین مالی معاملات فیوچرز ساخته شده است. به بیان بهتر، کاربران می‌توانند اتریوم خود را در پروتکل ریزالو استیک کرده و در ازای آن، استیبل‌کوین USR دریافت کنند. از طرفی پروتکل ریزالو بخشی از هزینه‌ها و نرخ تأمین مالی معاملات فیوچرز بازارهای مرتبط را به عنوان درآمد جذب می‌نماید که به شکل مستمر به استخرهاب استیکینگ برمی‌گردد.

ناگفته نماند که کاربران با استیک کردن توکن USR نیز توکن جدیدی به نام stUSR کسب می‌کنند که نماینده سهم آن‌ها در استخر نقدینگی و درآمد پروتکل است. این توکن جدید از قابلیت انتقال و مبادله برخوردار بوده و پاداشی برای حمایت طولانی مدت کاربران از پروتکل ریزالو است. درآمد حاصل از استیکینگ نیز به شکل دوره‌ای میان دارندگان توکن stUSR توزیع می‌شود.

چالش‌های پروتکل Resolv

در تمامی پروژه‌های دیفای در کنار فرصت‌ها بزرگ، چالش‌هایی نیز وجود دارد؛ پروتکل ریزالو نیز از این قاعده مستثنی نیست. مدل دلتا-نترال این پروتکل تلاش می‌کند تا نوسانات قیمتی را کاهش دهد؛ اما استفاده از این مدل نیز به معنای حذف کامل ریسک نخواهد بود. نوسانات شدید بازار ممکن است موجب کاهش نقدینگی در استخرها شده و در نهایت بر کارایی پروتکل تأثیر منفی بگذارند. البته ریزالو برای مقابله با چنین ریسکی، استخر RLP را به عنوان لایه بیمه غیرمتمرکز در نظر گرفته است.

این استخر به عنوان پشتوانه‌ای برای جبران خسارت‌های احتمالی در شرایط اضطراری بوده و موجب افزایش اعتماد کاربران به فعالیت‌های پروتکل ریزالو شده است. لازم به ذکر است که ارز دیجیتال RESOLV نیز در مراحل اولیه توسعه خود قرار داشته و هنوز با پذیرش گسترده در بازار مواجه نشده است. این مسئله می‌تواند محدودیت‌هایی را در حوزه قدرت نقدشوندگی و حجم معاملات ارز دیجیتال RESOLV ایجاد کند که این پروتکل باید برای رفع این چالش نیز به فکر راه‌حلی باشد.

چشم‌انداز پروژه ریزالو در سال‌های پیش‌رو

پروتکل Resolv از زمان شروع فعالیت خود تا به امروز، رشد چشمگیری را تجربه کرده است. حالا تیم توسعه‌دهنده مسئله ارتقاط سطح مقیاس‌پذیری و افزایش دسترسی را در دستور کار خود قرار داده‌اند. مطمئناً پشتیبانی از چندین شبکه بلاکچینی و حرکت به سمت سیاست Mulichain می‌تواند موجب جذب تعداد بیشتری از کاربران و همچنین نقدینگی به پروتکل و ارز دیجیتال RESOLV شود.

این پروژه در مقایسه با پروژه‌های رقیب خود نظیر DAI و تتر، توانسته با ارائه مکانیسم‌های مدیریت ریسک پیشرفته، جایگاه ممتازی را به خود اختصاص دهد که نتیجه این مسئله چیزی جز سرازیر شدن سرمایه به سمت ارز دیجیتال RESOLV و سایر توکن‌های این پروتکل کارآمد نخواهد بود. تحلیل‌گران معتقدند که می‌توان با در نظر گرفتن کاربردهای بیشتر از حق رأی برای ارز دیجیتال RESOLV، تکانی اساسی به جایگاه این رمزارز در بازار کریپتوکارنسی داد.

پروتکل RESOLV؛ ابزاری برای تغییر آینده DeFi

پروژه ریزالو (Resolv) با ارائه یک مدل دلتا-نترال توانسته به شکلی هوشمندانه‌تر ریسک‌های رایج در فضای دیفای را کاهش و بستری را برای کسب سود پایدار ایجاد کند. ساختار چند توکنی این پروتکل و استخر نقدینگی RLP ابزارهای کارآمدی برای مدیریت ریسک و کسب درآمد هستند. ارز دیجیتال RESOLV نیز نقش مهمی در مشارکت جامعه در تصمیمات حاکمیتی و توسعه‌های آتی این پروژه ایفا می‌کند.

چشم‌انداز توسعه Multichain و رشد محبوبیت استفاده از پروتکل ریزالو در فضای دیفای، این پروژه را به گزینه‌ای جذاب برای سرمایه‌گذارانی تبدیل کرده که به دنبال کسب در بازه زمانی طولانی‌مدت هستند. حال نظر شما درباره پروتکل و آینده ارز دیجیتال RESOLV چیست؟ نظرات خود را با ما به اشتراک بگذارید.