آیا استیک کردن بیت کوین امکان‌پذیر است؟ معرفی روش‌های جایگزین برای کسب سود از BTC

بسیاری از سرمایه‌گذاران پس از خرید بیت کوین، با هدف کسب سود بیشتر، تنظیمات کیف پول خود را زیر و رو می‌کنند تا دکمه استیک را پیدا کنند. دیدن اینکه هولدرهای اتریوم یا کاردانو به راحتی سود روزانه دریافت می‌کنند، در حالی که بیت کوین‌های شما ثابت و بدون بازده در کیف پول مانده‌اند، حس از دست دادن فرصت را به همراه می‌آورد و باعث سردرگمی می‌شود. در این مقاله، دلیل فنی این محدودیت را بررسی می‌کنیم و به سراغ روش‌های جایگزین و کاربردی (مانند پلتفرم‌های دیفای) می‌رویم که به شما اجازه می‌دهند بدون نیاز به فروش دارایی خود، از نگهداری بیت کوین سود کسب کنید.

مفهوم استیکینگ ارز دیجیتال به زبان ساده

وقتی برای اولین بار وارد دنیای ارزهای دیجیتال می‌شوید، با اصطلاحات مختلفی روبرو خواهید شد که شاید در نگاه اول کمی گیج‌کننده به نظر برسند. یکی از پرتکرارترین این مفاهیم، استیکینگ (Staking - فرآیند قفل کردن دارایی‌های دیجیتال برای دریافت پاداش) است. اما نیازی به نگرانی نیست، زیرا منطق پشت این فرآیند بسیار ساده‌تر از آن چیزی است که فکر می‌کنید. در این بخش، این مفهوم را قدم به قدم با هم بررسی می‌کنیم.

استیکینگ چیست و چگونه در بازار کریپتو کار میکند؟

برای درک بهتر استیکینگ، بیایید از یک مثال آشنا استفاده کنیم. تصور کنید مقداری پول نقد دارید و تصمیم می‌گیرید آن را در یک حساب سپرده‌ی بانکی قرار دهید. بانک از پول شما برای وام دادن به دیگران یا سرمایه‌گذاری استفاده می‌کند و در ازای این کار، ماهانه سود مشخصی به شما پرداخت می‌کند.

استیکینگ در شبکه‌ی بلاک‌چین (Blockchain - یک دفتر کل توزیع‌شده و دیجیتالی که اطلاعات تمامی تراکنش‌ها را به صورت امن ثبت و نگهداری می‌کند) نیز عملکردی بسیار شبیه به همین سپرده‌گذاری بانکی دارد. شما به جای اینکه ارزهای دیجیتال خود را در کیف پولتان رها کنید تا بدون هیچ استفاده‌ای باقی بمانند، آن‌ها را در یک قرارداد هوشمند (Smart Contract - کدهای برنامه‌نویسی که شرایط یک توافق را به صورت خودکار و بدون نیاز به شخص واسطه اجرا می‌کنند) قفل می‌کنید. با این کار، دارایی شما به کار گرفته می‌شود و شبکه در ازای این مشارکت، به شما پاداش می‌دهد. این پاداش معمولا به شکل همان ارز دیجیتالی است که استیک کرده‌اید. این روش یکی از بهترین راه‌ها برای کسب درآمد مستمر از دارایی‌هایی است که قصد فروش فوری آن‌ها را ندارید.

بررسی ارتباط استیکینگ با تامین امنیت و ثبات شبکه‌های بلاک چینی

شاید این سوال برای شما پیش بیاید که چرا شبکه‌ی یک ارز دیجیتال باید به ما سود پرداخت کند؟ آیا این یک پول رایگان است؟ پاسخ منفی است. این پاداش در واقع دستمزدی است که شما برای کمک به حفظ امنیت و فعالیت شبکه دریافت می‌کنید.

در شبکه‌هایی که از مکانیزم اثبات سهام (Proof of Stake - سیستمی برای تایید تراکنش‌ها که به جای مصرف برق و دستگاه‌های ماینر، بر پایه‌ی دارایی‌های قفل‌شده‌ی کاربران کار می‌کند) استفاده می‌کنند، هیچ بانکی برای تایید جابجایی پول وجود ندارد. بنابراین، خود کاربران باید این کار را انجام دهند. کاربرانی که ارزهای خود را استیک می‌کنند، می‌توانند به عنوان اعتبارسنج (Validator - سیستم یا شخصی که وظیفه‌ی بررسی صحت تراکنش‌ها و تایید آن‌ها را بر عهده دارد) فعالیت کنند. ارتباط دارایی‌های قفل‌شده با امنیت شبکه را می‌توان در موارد زیر خلاصه کرد:

• ضمانت حسن انجام کار: ارزهای دیجیتالی که شما در شبکه قفل می‌کنید، دقیقا مانند یک وثیقه یا سپرده‌ی حسن انجام کار عمل می‌کنند. اگر یک اعتبارسنج بخواهد تقلب کند یا تراکنش‌های اشتباهی را تایید کند، شبکه بخشی از سرمایه‌ی قفل‌شده‌ی او را به عنوان جریمه کسر می‌کند. بنابراین، همیشه به نفع افراد است که صادقانه عمل کنند.
• پردازش سریع و بدون توقف تراکنش‌ها: سرمایه‌ی شما به شبکه‌ی ارز دیجیتال قدرت و اعتبار می‌بخشد تا بتواند تراکنش‌های روزمره‌ی صدها هزار کاربر را با سرعت بالا پردازش کرده و تراکنش‌های جدید را در تاریخچه‌ی شبکه‌ی بلاک‌چین ثبت کند.
• حفظ ارزش توکن‌ها و ثبات بازار: وقتی درصد بالایی از سرمایه‌گذاران تصمیم می‌گیرند دارایی خود را استیک کنند، تعداد سکه‌های در گردش بازار کاهش می‌یابد. این کاهش عرضه، به ثبات قیمت آن ارز دیجیتال کمک کرده و از نوسانات شدید جلوگیری می‌کند. در نتیجه، کلیت اکوسیستم و سرمایه‌ی همه‌ی کاربران حفظ می‌شود.

آیا استیک کردن بیت کوین امکان پذیر است؟

احتمالا تا اینجای کار با خواندن درباره مزایای استیکینگ، یک سوال مهم در ذهن شما شکل گرفته است: من مقداری بیت کوین خریده‌ام و قصد دارم برای بلندمدت آن را نگه دارم؛ آیا می‌توانم روی سرمایه‌ی خودم سود دریافت کنم؟ دیدن اینکه کاربران در سایر شبکه‌ها به راحتی از دارایی خود درآمد غیرفعال دارند، این انتظار را ایجاد می‌کند که پادشاه ارزهای دیجیتال هم چنین قابلیتی داشته باشد. در این بخش، پرونده‌ی این موضوع را به روشن‌ترین شکل ممکن برای شما باز می‌کنیم.

بررسی قابلیت استیکینگ مستقیم در شبکه اصلی بیت کوین (پاسخ کوتاه: خیر)

اگر بخواهیم بدون حاشیه و مستقیم پاسخ دهیم، باید بگوییم: خیر! شما نمی‌توانید بیت کوین را به صورت مستقیم در شبکه‌ی اصلی (Mainnet - بلاک‌چین اختصاصی و پایه‌ای یک ارز دیجیتال که تراکنش‌های آن ارز منحصرا در آنجا ثبت و تایید می‌شود) استیک کنید.

برای درک دلیل این موضوع، بیایید از یک مثال ساده استفاده کنیم. فرض کنید خودرویی دارید که موتور آن فقط با بنزین کار می‌کند. هر چقدر هم که تلاش کنید، نمی‌توانید این خودرو را با اتصال به یک ایستگاه شارژ الکتریکی به حرکت درآورید، زیرا طراحی پایه‌ای موتور آن کاملا متفاوت است. شبکه‌ی بیت کوین نیز بر اساس موتوری به نام اثبات کار (Proof of Work) طراحی شده است که با مصرف برق و قدرت سخت‌افزاری کار می‌کند، نه با قفل کردن سکه‌ها.

بنابراین، سیستم بیت کوین اصلا کدی برای پشتیبانی از استیکینگ ندارد. در این شبکه، تایید تراکنش‌ها و تامین امنیت بر عهده‌ی ماینرها (Miner - دستگاه‌های کامپیوتری قدرتمندی که معادلات پیچیده‌ی ریاضی را حل کرده و در ازای آن بیت کوین جدید پاداش می‌گیرند) است و هولدرها یا نگهدارندگان عادی نمی‌توانند صرفا با قفل کردن دارایی خود، نقشی در امنیت شبکه داشته باشند یا از خود شبکه‌ی بیت کوین پاداش بگیرند.

تفاوت مفهوم استیکینگ واقعی با روش‌های کسب سود از نگهداری بیت کوین

با وجود اینکه گفتیم بیت کوین قابلیت استیکینگ مستقیم ندارد، اما احتمالا در سایت‌ها و صرافی‌های مختلف با عبارت استیکینگ بیت کوین مواجه شده‌اید. پس ماجرا چیست؟

در واقع، آنچه در بازار به عنوان استیک بیت کوین تبلیغ می‌شود، استیکینگ واقعی نیست؛ بلکه روش‌هایی جایگزین برای کسب سود از نگهداری این ارز دیجیتال است. برای اینکه به عنوان یک سرمایه‌گذار هوشمند تفاوت این دو را بدانید، باید آن‌ها را از سه زاویه‌ی مختلف با هم مقایسه کنیم:

• هدف از قفل کردن دارایی: در استیکینگ واقعی (مثلا در شبکه‌ی اتریوم)، شما ارزهای خود را قفل می‌کنید تا مستقیما امنیت آن شبکه را تامین کنید و شبکه نیز از توکن‌های تازه تولید شده به شما پاداش می‌دهد. اما در روش‌های جایگزین بیت کوین، شما دارایی خود را به پلتفرم‌های واسطه می‌سپارید تا آن‌ها با پول شما کار کنند (مثلا آن را به دیگران وام بدهند) و بخشی از سود را به شما برگردانند.
• محل نگهداری سرمایه: در استیکینگ شبکه‌های مبتنی بر اثبات سهام، سرمایه‌ی شما درون خود بلاک‌چین اصلی قفل می‌شود. اما برای کسب سود از بیت کوین، معمولا باید دارایی خود را به محیط دیگری منتقل کنید؛ مثلا آن را به پلتفرم‌های دیفای (DeFi - سیستم‌های مالی غیرمتمرکز که خدمات بانکی مثل وام‌دهی را بدون نیاز به مدیر یا بانک مرکزی ارائه می‌دهند) در شبکه‌های دیگر ببرید یا در اختیار یک صرافی متمرکز قرار دهید.
• نوع ریسک‌ها: بزرگترین تفاوت در بخش ریسک است. در استیکینگ واقعی، بیشترین خطر این است که سیستم شما برای تایید تراکنش‌ها آفلاین شود و جریمه شوید. اما در روش‌های سودآوری بیت کوین، شما با ریسک‌های شخص ثالث روبرو هستید؛ یعنی اگر پلتفرم واسطه‌ای که بیت کوین خود را به آن سپرده‌اید هک شود یا ورشکست گردد، ممکن است کل سرمایه‌ی شما از بین برود.

به زبان ساده، استیکینگ واقعی شبیه این است که شما سهام‌دار یک کارخانه شوید و مستقیما از تولیدات آن سود ببرید. اما روش‌های سودآوری بیت کوین، شبیه این است که شمش طلای خود را به یک شخص یا شرکت قرض بدهید تا با آن تجارت کند و ماهانه مبلغی را به عنوان بهره به شما پرداخت کند. در بخش‌های بعدی مقاله، دقیقا بررسی می‌کنیم که این روش‌های جایگزین چگونه کار می‌کنند و چطور می‌توانید به شکلی امن از آن‌ها استفاده کنید.

چرا شبکه بیت کوین از استیکینگ پشتیبانی نمیکند؟

برای بسیاری از کاربران تازه‌وارد، این سوال پیش می‌آید که اگر استیکینگ تا این حد مفید و سودآور است، چرا بزرگترین و معروف‌ترین ارز دیجیتال دنیا یعنی بیت کوین از آن استفاده نمی‌کند؟ برای پاسخ به این سوال، باید به ریشه‌ها و روزهای اولیه‌ی تولد بیت کوین برگردیم. معماری و زبان برنامه‌نویسی‌ی پایه‌ای بیت کوین به گونه‌ای طراحی شده است که اصلا نیازی به استیکینگ ندارد و مسیر متفاوتی را برای زنده ماندن طی می‌کند.

آشنایی با سیستم اثبات کار (PoW) و نقش استخراج در شبکه بیت کوین

همان‌طور که در بخش‌های قبلی اشاره کردیم، هر شبکه‌ی بلاک‌چینی برای تایید تراکنش‌ها و جلوگیری از تقلب، به یک مکانیزم اجماع (Consensus Mechanism - مجموعه‌ای از قوانین که کمک می‌کند تمام اعضای شبکه روی اطلاعات واحدی به توافق برسند) نیاز دارد.

بیت کوین برای این کار از سیستمی به نام اثبات کار (Proof of Work - روشی که در آن امنیت شبکه با صرف انرژی و حل مسائل پیچیده‌ی کامپیوتری تامین می‌شود) استفاده می‌کند. در این سیستم، خبری از قفل کردن سرمایه نیست. به جای آن، شبکه‌ی بیت کوین مانند یک مسابقه‌ی بزرگ ریاضی است. در این مسابقه، هزاران دستگاه کامپیوتر قدرتمند در سراسر جهان که به آن‌ها ماینر (Miner - دستگاه‌های سخت‌افزاری تخصصی برای پردازش اطلاعات شبکه) می‌گویند، با هم رقابت می‌کنند.

هر دستگاهی که بتواند زودتر از بقیه، یک معمای پیچیده‌ی ریاضی را حل کند، برنده‌ی مسابقه می‌شود. شبکه‌ی بیت کوین به این برنده‌ی خوش‌شانس اجازه می‌دهد تا دسته‌ی جدیدی از تراکنش‌ها را تایید کند و در ازای این زحمت، مقداری بیت کوین جدید به عنوان پاداش دریافت کند. این همان فرآیندی است که به آن استخراج بیت کوین می‌گویند. بنابراین، در شبکه‌ی بیت کوین، امنیت با عرق ریختن دستگاه‌ها و مصرف برق تامین می‌شود، نه با خواباندن سرمایه در حساب.

چرا بیت کوین به جای اثبات سهام (PoS) از دستگاه‌های ماینر استفاده میکند؟

احتمالا می‌پرسید چرا بیت کوین خود را ارتقا نمی‌دهد تا مانند اتریوم از سیستم اثبات سهام (Proof of Stake - مکانیزمی که بر پایه‌ی قفل کردن دارایی‌ها کار می‌کند) استفاده کند؟ دلایل بسیار مهمی برای این پافشاری وجود دارد:

• تاریخچه و زمان تولد: زمانی که خالق ناشناس بیت کوین (ساتوشی ناکاموتو) این شبکه را در سال ۲۰۰۹ راه‌اندازی کرد، سیستم اثبات سهام هنوز اختراع نشده بود. اثبات کار تنها راه حل مطمئن برای جلوگیری از مشکل دوبار خرج کردن (Double-spending - نوعی کلاهبرداری دیجیتال که در آن یک شخص سعی می‌کند یک پول را همزمان به دو نفر بفرستد) بدون نیاز به بانک مرکزی بود.
• بالاترین سطح امنیت: سیستم اثبات کار بیت کوین، در طول سال‌ها ثابت کرده است که غیرقابل نفوذترین شبکه‌ی مالی در جهان است. برای هک کردن شبکه‌ی بیت کوین، هکرها باید بیش از نیمی از کل دستگاه‌های ماینر جهان و برق مصرفی‌ی آن‌ها را در اختیار داشته باشند که از نظر منطقی و اقتصادی تقریبا غیرممکن است.
• مقاومت در برابر تغییر: جامعه‌ی کاربری و توسعه‌دهندگان بیت کوین، به شدت روی امنیت و تغییرناپذیری‌ی این شبکه حساس هستند. آن‌ها معتقدند سیستمی که بی‌نقص کار می‌کند را نباید دستکاری کرد. تغییر موتور بیت کوین از اثبات کار به اثبات سهام، نیازمند یک تغییر بنیادین است که می‌تواند خطرات پیش‌بینی‌نشده‌ای برای این دارایی هزار میلیارد دلاری به همراه داشته باشد.

مقایسه سیستم اثبات کار و اثبات سهام

برای اینکه تفاوت این دو سیستم را برای همیشه در ذهن خود ثبت کنید، ویژگی‌های اصلی‌ی آن‌ها را در جدول زیر ساده‌سازی کرده‌ایم. این مقایسه به شما نشان می‌دهد که چرا هر شبکه مسیر متفاوتی را انتخاب کرده است:

ویژگی اصلی	اثبات کار (روش شبکه‌ی بیت کوین)	اثبات سهام (روش شبکه‌هایی مثل اتریوم)
روش تامین امنیت	رقابت محاسباتی بین دستگاه‌های کامپیوتری	قفل کردن ارزهای دیجیتال توسط کاربران به عنوان وثیقه
نیاز سخت‌افزاری	به شدت بالا (نیازمند خرید دستگاه‌های گران‌قیمت ماینر)	بسیار کم (با یک کامپیوتر معمولی هم قابل انجام است)
مصرف انرژی	بسیار بالا (نیازمند برق صنعتی و سیستم‌های خنک‌کننده)	بسیار پایین (دوست‌دار محیط زیست)
نحوه پاداش‌دهی	اهدای سکه‌های جدید به دستگاهی که معمای ریاضی را زودتر حل کند	پرداخت سود متناسب با میزان سرمایه‌ی قفل‌شده‌ی هر کاربر

همان‌طور که در جدول می‌بینید، شبکه‌ی بیت کوین برای حفظ ساختار غیرمتمرکز و ایمن خود، بهای سنگینی از نظر انرژی و سخت‌افزار می‌پردازد و دقیقا به همین دلیل است که گزینه‌ای برای استیکینگ مستقیم در اختیار کاربران عادی قرار نمی‌دهد. اما این پایان راه برای هولدرهای بیت کوین نیست؛ در بخش‌های بعدی به سراغ راه‌حل‌های جایگزین می‌رویم.

روش‌های جایگزین برای استیکینگ بیت کوین و کسب درآمد

همان‌طور که در بخش‌های قبل یاد گرفتیم، شبکه‌ی اصلی بیت کوین به دلیل ساختار خاص خود امکان سپرده‌گذاری مستقیم را به ما نمی‌دهد. اما دنیای ارزهای دیجیتال همیشه راه‌حل‌های خلاقانه‌ای برای محدودیت‌ها پیدا می‌کند. توسعه‌دهندگان روش‌های مختلفی را طراحی کرده‌اند تا هولدرها (Holder - شخصی که ارزهای دیجیتال خود را با هدف کسب سود در آینده، برای مدت طولانی نگهداری می‌کند) بتوانند از دارایی‌های راکد خود سود به دست آورند. در این بخش، پنج روش اصلی و محبوب برای رسیدن به این هدف را با هم بررسی می‌کنیم.

توکن سازی و رپد بیت کوین (wBTC) در دنیای دیفای (DeFi)

یکی از معروف‌ترین روش‌ها برای کسب سود از بیت کوین، استفاده از توکن‌سازی (Tokenization - فرآیند تبدیل ارزش یک دارایی به یک توکن دیجیتال که در شبکه‌های دیگر قابل استفاده باشد) است. از آنجا که شبکه‌ی بیت کوین از قراردادهای هوشمند پشتیبانی نمی‌کند، توسعه‌دهندگان تصمیم گرفتند بیت کوین را به شبکه‌ای ببرند که این قابلیت را دارد؛ یعنی شبکه‌ی اتریوم.

در این روش، شما بیت کوین خود را در یک پلتفرم واسطه قفل می‌کنید و در ازای آن، توکنی به نام رپد بیت کوین یا بیت کوین بسته‌بندی‌شده (Wrapped Bitcoin - یک توکن معادل در شبکه‌ی اتریوم که ارزش آن دقیقا برابر با یک بیت کوین واقعی است) دریافت می‌کنید. حالا می‌توانید این توکن‌های جدید را در پلتفرم‌های مالی غیرمتمرکز قرض بدهید، سپرده‌گذاری کنید و سودهای جذابی دریافت کنید. انگار طلاهای خود را در یک صندوق امانات گذاشته‌اید و با رسید آن، در بازارهای مالی دیگر سرمایه‌گذاری می‌کنید.

استفاده از پلتفرم‌های لایه دوم و سایدچین‌ها برای کسب بازدهی

اگر علاقه‌ای به انتقال ارزش بیت کوین به شبکه‌ی اتریوم ندارید، راه‌حل دیگری به نام شبکه‌های لایه دوم (Layer 2 - شبکه‌هایی که روی شبکه‌ی اصلی ساخته می‌شوند تا سرعت تراکنش‌ها و امکانات آن را افزایش دهند) و سایدچین‌ها (Sidechain - یک شبکه‌ی بلاک‌چینی مستقل و موازی که به شبکه‌ی اصلی متصل است) وجود دارد.

پروژه‌هایی مانند استکس یا روت‌استاک، شبکه‌هایی هستند که خود را به شبکه‌ی اصلی بیت کوین متصل کرده‌اند. این پلتفرم‌ها به برنامه‌نویسان اجازه می‌دهند قراردادهای هوشمند را برای بیت کوین اجرا کنند. شما می‌توانید بیت کوین‌های خود را به این شبکه‌های موازی منتقل کنید و از طریق برنامه‌های موجود در آن‌ها، درست مانند سایر ارزهای دیجیتال، سود دریافت کنید و از سرمایه‌ی خود بهره‌مند شوید.

پروتکل‌های نوظهور لیکویید استیکینگ بیت کوین (Liquid Staking) و نحوه کار آن‌ها

یکی از جدیدترین و هیجان‌انگیزترین ایده‌ها در دنیای کریپتو، لیکویید استیکینگ (Liquid Staking - روشی که در آن همزمان با سپرده‌گذاری دارایی برای دریافت سود، یک توکن معادل و قابل معامله به شما داده می‌شود) است.

در استیکینگ سنتی، وقتی ارز خود را قفل می‌کنید، دیگر به آن دسترسی ندارید. اما در پروتکل‌های نوظهور لیکویید استیکینگ که اخیرا برای بیت کوین هم در حال توسعه هستند، شما بیت کوین خود را برای تامین امنیت شبکه‌های دیگر وثیقه می‌گذارید و سود می‌گیرید. در همان زمان، پلتفرم به شما یک توکن رسید می‌دهد که می‌توانید از آن برای خرید و فروش یا سرمایه‌گذاری مجدد استفاده کنید. به این ترتیب، سرمایه‌ی شما همزمان در دو جا برای شما کار می‌کند.

کسب سود از بیت کوین در صرافی‌های متمرکز (سپرده‌گذاری و وام‌دهی در بخش CeFi)

شاید ساده‌ترین راه برای کاربران مبتدی، استفاده از بخش سی‌فای (CeFi - سیستم‌های مالی متمرکز که در آن یک شرکت یا نهاد مشخص مانند صرافی‌ها، مدیریت دارایی‌های شما را بر عهده دارد) باشد. بسیاری از صرافی‌های بزرگ و معتبر در جهان، بخشی برای کسب درآمد دارند.

شما می‌توانید بیت کوین‌های خود را در این صرافی‌ها سپرده‌گذاری کنید. صرافی دارایی شما را به معامله‌گران دیگر وام می‌دهد و در ازای آن بهره دریافت می‌کند. سپس بخشی از این بهره را به صورت روزانه یا ماهانه به حساب شما واریز می‌کند. این روش بسیار ساده است و نیازی به دانش فنی ندارد، اما همان‌طور که می‌دانید، سپردن سرمایه به یک نهاد متمرکز به جای نگهداری در کیف پول شخصی، خطرات خاص خود را دارد که باید به آن توجه کنید.

استفاده از پل‌ها و پلتفرم‌های میان‌زنجیره‌ای برای انتقال ارزش

گاهی اوقات شما می‌خواهید بیت کوین خود را به شبکه‌های بسیار جدیدتر یا متفاوت‌تری منتقل کنید تا از فرصت‌های سودآوری آن‌ها استفاده کنید. اینجاست که پل میان‌زنجیره‌ای (Cross-chain Bridge - نرم‌افزار یا پروتکلی که اجازه می‌دهد ارزهای دیجیتال را از یک شبکه‌ی بلاک‌چین به شبکه‌ی کاملا متفاوتی منتقل کنید) به کمک شما می‌آید.

با استفاده از این پل‌ها، می‌توانید بیت کوین خود را در شبکه‌ی اصلی قفل کنید و معادل آن را در شبکه‌هایی مثل پالیگان، آوالانچ یا سولانا دریافت کنید. این کار به شما دسترسی وسیعی به صدها برنامه‌ی درآمدزایی می‌دهد. البته استفاده از پل‌ها نیازمند دقت و احتیاط است، زیرا اگر امنیت این پل‌های نرم‌افزاری به خوبی تامین نشده باشد، ممکن است دارایی قفل‌شده‌ی شما به خطر بیفتد.

بررسی مزایا و معایب روش‌های جایگزین استیکینگ بیت کوین

هر تصمیم مالی در دنیای ارزهای دیجیتال، مانند یک سکه است که دو روی متفاوت دارد. حالا که با روش‌های جایگزین برای کسب سود از بیت کوین آشنا شدیم، زمان آن رسیده است که این روش‌ها را در کفه‌ی ترازو قرار دهیم. به عنوان یک سرمایه‌گذار هوشمند، شما باید بدانید که در ازای دریافت سود، دقیقا چه مزایایی به دست می‌آورید و چه خطراتی سرمایه‌ی شما را تهدید می‌کند. در این بخش، این موارد را با زبانی ساده و به دور از پیچیدگی بررسی می‌کنیم.

مزایای کسب درآمد از بیت کوین

بیایید ابتدا به نیمه‌ی پر لیوان نگاه کنیم. استفاده از پلتفرم‌های واسطه برای کسب سود از بیت کوین، جذابیت‌های بسیار زیادی برای کاربران دارد که در ادامه به مهم‌ترین آن‌ها می‌پردازیم.

• ایجاد درآمد منفعل و پیوسته بدون نیاز به ترید: یکی از بزرگترین مزایای این روش، خلق یک جریان درآمد منفعل (Passive Income - پولی که بدون نیاز به کار فعال و صرف زمان به صورت مستمر به دست می‌آید) است. بسیاری از افراد زمان یا دانش کافی برای ترید را ندارند. ترید کردن نیازمند تحلیل‌های پیچیده، خیره شدن به نمودارها و تحمل استرس بالایی است. اما با استفاده از پلتفرم‌های جایگزین استیکینگ، شما دارایی خود را سپرده‌گذاری می‌کنید و درست مانند دریافت اجاره‌ی ماهانه از یک ملک، به صورت مداوم و با آرامش سود دریافت می‌کنید.
• حفظ سرمایه اصلی و استفاده از دارایی بدون نیاز به فروش آن: بسیاری از کاربران تازه‌کار تصور می‌کنند تنها راه سود بردن از بیت کوین، این است که آن را در قیمت پایین بخرند و در قیمت بالا بفروشند. اما مشکل اینجاست که با فروش بیت کوین، شما دیگر صاحب آن دارایی ارزشمند نیستید. روش‌های جایگزین به شما این امکان را می‌دهند که روی صندلی هولدرها (نگهدارندگان بلندمدت) بنشینید، بیت کوین‌های ارزشمند خود را برای آینده حفظ کنید و در عین حال، از راکد ماندن آن‌ها جلوگیری کنید. این کار شبیه به داشتن یک مرغ تخم‌طلا است؛ شما مرغ را نمی‌فروشید، بلکه از تخم‌های طلایی آن در طول زمان بهره‌مند می‌شوید.
• عدم نیاز به خرید دستگاه‌های استخراج گران‌قیمت: همان‌طور که پیش‌تر گفتیم، راه اصلی و مستقیم برای کسب درآمد از شبکه‌ی بیت کوین، ماینینگ است. اما ورود به دنیای ماینینگ نیازمند خرید ای‌سیک (ASIC - دستگاه‌های سخت‌افزاری تخصصی، پرمصرف و گران‌قیمت برای استخراج ارز دیجیتال)، پرداخت هزینه‌ی سنگین برق و ایجاد سیستم‌های خنک‌کننده است. روش‌های جایگزین استیکینگ، این سد بزرگ را از میان برداشته‌اند. شما تنها با یک گوشی موبایل، یک کیف پول دیجیتال و چند کلیک ساده، می‌توانید بدون هیچ هزینه‌ی جانبی از سرمایه‌ی خود سود بگیرید.

معایب، ریسک‌ها و نکات امنیتی در استیکینگ غیرمستقیم بیت کوین

در بازارهای مالی یک قانون نانوشته وجود دارد: هیچ سودی بدون ریسک به دست نمی‌آید. از آنجا که بیت کوین به طور ذاتی قابلیت استیکینگ ندارد، استفاده از روش‌های غیرمستقیم برای سودآوری، خطرات خاص خود را به همراه دارد که حتما باید پیش از شروع، آن‌ها را به خوبی بشناسید.

• خطرات مربوط به باگ در قراردادهای هوشمند پلتفرم‌های دیفای: وقتی شما بیت کوین خود را در پلتفرم‌های مالی غیرمتمرکز یا دیفای قفل می‌کنید، در واقع سرمایه‌ی خود را به یک قرارداد هوشمند (Smart Contract - کدهای برنامه‌نویسی که توافقات مالی را به صورت خودکار و بدون نیاز به انسان اجرا می‌کنند) می‌سپارید. هرچند این کدها توسط متخصصان نوشته می‌شوند، اما انسان جایزالخطاست. اگر در این کدهای برنامه‌نویسی یک باگ یا حفره‌ی امنیتی وجود داشته باشد، هکرها می‌توانند از آن سوءاستفاده کرده و دارایی‌های قفل‌شده را به سرقت ببرند. در دنیای غیرمتمرکز، هیچ بانک یا نهاد قانونی وجود ندارد که در صورت هک شدن پلتفرم، خسارت شما را جبران کند.
• ریسک کاهش نقدینگی و قفل شدن طولانی‌مدت دارایی در کیف پول: یکی دیگر از چالش‌های مهم، مسئله‌ی نقدینگی (Liquidity - سرعت و راحتی تبدیل یک دارایی به پول نقد بدون افت شدید قیمت) است. در برخی از پلتفرم‌ها، برای دریافت سود بیشتر باید بیت کوین خود را برای یک بازه‌ی زمانی مشخص (مثلا سه یا شش ماه) قفل کنید. اگر در این مدت بازار دچار ریزش شدید شود و شما نیاز فوری به فروش دارایی خود داشته باشید، به دلیل قفل بودن سرمایه، هیچ کاری از دستتان برنمی‌آید و مجبور هستید کاهش ارزش دارایی خود را تماشا کنید.
• خطر از دست رفتن برابری قیمت توکن‌های رپد شده با بیت کوین اصلی: همان‌طور که در بخش‌های قبل یاد گرفتیم، برای استفاده از دیفای معمولا باید بیت کوین خود را به توکن‌های رپد شده (Wrapped Tokens - ارزهای معادلی در شبکه‌های دیگر که ارزش آن‌ها با یک پشتوانه‌ی مشخص به قیمت ارز اصلی گره خورده است) مانند wBTC تبدیل کنید. در حالت عادی، قیمت یک توکن wBTC باید همیشه دقیقا برابر با یک بیت کوین واقعی باشد. اما اگر شرکتی که پشتوانه‌ی این توکن‌ها را نگهداری می‌کند دچار مشکل شود یا سیستم دچار اختلال گردد، خطر دی‌پگ (Depeg - زمانی که قیمت یک توکن معادل، همبستگی خود را با دارایی اصلی از دست می‌دهد و ارزان‌تر می‌شود) به وجود می‌آید. در این حالت، ممکن است ارزش توکن‌های شما به شدت افت کند و دیگر نتوانید آن‌ها را با بیت کوین واقعی معاوضه کنید.

استیکینگ بیت کوین در صرافی کیف پول من

با اینکه بیت‌کوین به دلیل ساختار اثبات کار (PoW) قابلیت استیکینگ بومی ندارد، اما صرافی ارز دیجیتال کیف پول من با ارائه سرویس اختصاصی، امکان کسب سود پایدار از نگهداری بیت‌کوین را فراهم کرده است. با توجه به محدودیت‌ها و ریسک مسدود شدن دارایی‌ها در پلتفرم‌های خارجی برای کاربران ایرانی، کیف پول من بستری کاملاً بومی، شفاف و امن برای استیکینگ بیت‌کوین پیاده‌سازی کرده است؛ راهکاری هوشمندانه که به شما اجازه می‌دهد بدون درگیر شدن با نوسانات کوتاه‌مدت یا نیاز به تحلیل مداوم نمودارها، از دارایی‌های بیت‌کوین خود درآمد غیرفعال کسب کنید.

ویژگی‌هایی که تجربه‌ی استیکینگ بیت کوین در کیف پول من را متفاوت و قابل اطمینان می‌کند، شامل موارد زیر است:

• شروع با سرمایه‌ی خرد: برای ورود به این بخش نیازی به سرمایه‌های کلان نیست.
• بازدهی مشخص و پایدار: نرخ سود سالیانه (APR: درصد سودی که در طول یک سال کامل به سرمایه‌ی شما تعلق می‌گیرد) برای استیک BTC در این پلتفرم ۱۵ درصد است که به صورت شفاف و روزانه محاسبه می‌شود.
• انعطاف‌پذیری در مدت‌زمان سپرده‌گذاری: شما محدود به یک زمان خاص نیستید و می‌توانید بر اساس برنامه‌ی مالی خود، از طرح‌های متنوع یک‌ماهه، سه‌ماهه، شش‌ماهه و یک‌ساله استفاده کنید.
• آرامش خاطر از امنیت: تمام دارایی‌های اختصاص‌یافته در این بخش، در کیف پول‌های اختصاصی و کاملا ایزوله نگهداری می‌شوند تا بالاترین سطح امنیت برای سرمایه‌ی دیجیتال شما فراهم شود.

پروسه‌ی استیکینگ در این پلتفرم بسیار ساده و کاربر پسند طراحی شده است. برای شروع این مسیر، کافی است مراحل زیر را طی کنید:

• ورود به حساب: ابتدا وارد حساب کاربری خود در صرافی کیف پول من شوید و به بخش استیکینگ مراجعه کنید.
• انتخاب مقدار و طرح: از بین گزینه های موجود با انتخاب بیت کوین، مقدار ارزی که می‌خواهید سپرده‌گذاری کنید را مشخص کرده و از بین طرح‌های زمانی موجود، گزینه‌ی دلخواه خود را انتخاب کنید.
• تایید و دریافت پاداش: پس از بررسی شرایط و تایید نهایی، طرح شما فعال می‌شود و سیستم به صورت خودکار سود شما را محاسبه کرده و به حساب کاربری‌تان واریز می‌کند.